クリス・マーティンは、4 人目の子供の誕生が近づくにつれて、より大きな車が必要であることを知っていましたが、彼と彼の妻は、2 台の車ですでに 14,000 ドルを水中で使用していました。
そこで夫婦は、2020 年にアトランタ地域の自動車ディーラーと 2 対 1 の異例の取引を提案しました。3 列のフォード エクスプローラーを購入できるように、両方の車を下取りに出すというものでした。 負の資本、サービス契約、手数料、その他の費用を考慮した後の彼らの総ローンは、49,000 ドルの Explorer で 66,000 ドルに膨れ上がりました。
借金がかなり進んでいるにもかかわらず、彼は不安を感じています。 36 歳のデータ エンジニア、Martin 氏は次のように述べています。
負の資本、つまり負債が車両の価値を上回る額の増加は、消費者を動揺させ、業界内で警鐘を鳴らしています。 ドライバーがマイナス エクイティを持っていることは珍しいことではありませんが、一部のディーラーは、下取りで最大 10,000 ドルの水中、または「逆さま」でロットに到着する人が増えていると述べています。 彼らは依然として非常に高い価格で購入し、1 台の車から別の車へ、さらには 3 台目の車へと借金を転がしています。 ローンは通常、7 年まで延長されます。
自動車市場調査会社エドモンズでインサイト担当ディレクターを務めるアイバン・ドゥルーリー氏は、「下取り価格が冷え込み始めると、毎月、ますます多くの消費者がプラスからマイナスに転落していることに気付くだろう」と述べた。 「アメリカの自動車購入者がすぐに再び購入するという習慣を改めない限り、株式のマイナスの潮流は上昇し続けるでしょう。」
米国経済が今年の景気後退を回避したとしても、特に連邦準備制度理事会が利上げを続けることを計画しているため、消費者は自動車ローンの支払いに苦労する可能性があります。 Edmunds によると、1 月の平均新車金利は、前年の 4.3% から 6.9% に上昇しました。 車の価格が依然として上昇し、需要が高く、在庫レベルが比較的低いため、フォード・モーターやゼネラル・モーターズなどの自動車メーカーは引き続きかなりの利益を上げています。
1,000ドルの支払い
典型的なアメリカ人にとって、新しい車はますます手の届かないものになっています。 現在、13 人中約 2 人が毎月 1,000 ドル以上の車の支払いを行っています。 多くの人にとって選択の余地はありません。公共交通機関の選択肢がほとんどまたはまったくなく、通勤、子供の通学、食料品の購入に車が必要です。
サフォーク大学の法学教授であるキャスリーン・エンゲル氏は、「これらの自動車ローンは通常、最初は手頃な価格ではないため、毎月、借り手は財政的な限界に近づいていることを意味します.
新型車の価格はパンデミックが始まってから 20% 上昇しましたが、中古車は秋の冷静化後も 37% 上昇しています。 短期間、自動車の所有者は、中古車を支払った額よりも高く売ることができる混乱した市場に出くわしました。 これにより、パンデミックの初期にマイナス株式が急落しました。
しかし、より多くの消費者がパンデミック中に蓄積された貯蓄を使い果たすにつれて、彼らは再び水没しています.
エドモンズのデータによると、マイナスの資産を持つ下取りの場合、平均金額は 5,500 ドルでパンデミック前の水準に近づいています。 価格の高騰と 84 か月ローンの普及により、消費者擁護者や自動車業界内で懸念が高まっています。
Pete Kesterson は、バージニア州フォールズチャーチにあるディーラーのゼネラル マネージャーです。 彼の区画の片側にはボルボのショールームがあり、反対側には起亜のショールームがあります。 彼は、現金で支払うことが多いと彼が言うボルボの購入者よりも、Kias を購入する顧客 (資金調達に大きく依存している顧客) をはるかに心配しています。
ケスターソン氏は、悪化すると信じている負の株式について言及し、「それは来るだろう、そしてそれは私たちを苦しめるだろう」と述べた。 「現在、私たちは車をはるかに高い価格で販売し、はるかに高い金利でより長い期間融資しています。 パイクを下るいくつかの課題があります。」
ワシントン州タコマ出身の 45 歳の 5 人の子供の母親である Shawna Ballou は、フォード エスケープに「閉じ込められた」と感じています。 4 年前、彼女はシボレー マリブを下取りに出し、6 年前のエスケープを約 16,000 ドルで購入しました。 貿易、税金、その他の手数料に負の資本を含めた後、彼女は 25,000 ドル以上の資金を調達し、7 年以上かけて返済しています。
彼女は自分の車の平均余命を調査しましたが、車が動かないために自分が死んでしまうのではないかと心配しています。
2 つの仕事をしながら、自分のビジネスを軌道に乗せようとしている Ballou さんは、次のように述べています。
負の株式の上昇は、米国消費者金融保護局の当局者のレーダーにあります。 借金から抜け出すために中古車を売るという安全策が失われつつある今、彼らはそれを注意深く監視しています。
「消費者は、中古車価格の上昇により、自動車ローンを利用する可能性が低くなった可能性があります」と、CFPB の自動車金融プログラム マネージャー代理 Ryan Kelly 氏は述べています。 「それは変わるかもしれない。」
延滞債権
車両コストの上昇に対応するために、貸し手は自動車ローンの期間を延長し続けてきました。 自動車の借り換えを提供する Upgrade Inc. などの企業も、誰が融資を受ける資格があるかの基準を厳しくしている。雇用市場が悪化し、金利が上昇し続ければ、この傾向は続くと彼らは予測している。
アップグレードの共同創業者で最高経営責任者（CEO）のルノー・ラプランシュ氏は、「より可能性の高いシナリオは、経済状況の悪化と自動車価格の継続的な下落の見通しが相まって、消費者が欲しい車を購入するのが難しくなることです」と語った.
自動車金融と資産担保証券を専門とするフィッチ・グループのシニア・ディレクター、マーガレット・ロウ氏によると、今のところ7年ローンでさえ好調だという。 しかし、自動車の価格が高止まりし、貸し手がローン期間を延長し続け、信用スコアの低い借り手に車を提供することを選択した場合、状況は変わる可能性があると彼女は述べた.
コックス・オートモーティブのデータによると、1 月に自動車ローンの大幅な延滞率が 2006 年以来の高水準に達しました。
消費者にとってワイルド カードの 1 つは、中古車の価格の変動です。 マンハイムの中古車価値指数によると、パンデミック時の歴史的な上昇の後、価格は1月のピークから13%下落しましたが、2月に突然再び上昇しました。 彼らがさらに下落すると、市場のトップで購入した人は誰でも、マイナスの株式の罠にさらに陥ります。
Truist Bank の一部である LightStream の戦略的パートナーシップ担当シニア バイス プレジデントである Todd Nelson 氏は、サブプライムの消費者が負の資産を抱えて別の車を購入しようとしている場合、特に影響を受けやすいと述べています。
「彼らは、財政的にあまり責任を負わない方法で借金を積み上げ続けているだけです」とネルソンは言いました。 「そのスペースにいる人々にとって、余裕があれば、その車にとどまる方がはるかに良いでしょう。」