エジプトのフィンテック マネーフェロー は、シリーズ B 投資の最初のクローズとして、3,100 万ドルを調達しました。 スタートアップが今後数か月以内に資金を調達する予定のこのラウンドは、CommerzVentures、Middle East Venture Partners (MEVP)、および Arzan Venture Capital によって主導されました。
その他の参加投資家には、Partech、Sawari Ventures、Invenfin、National Investment Company (NIC)、4DX Ventures、P1Ventures が含まれます。 Money Fellows は、設立以来、総額 3,700 万ドルの資金を調達しています。
Money Fellows の前提は、マネー サークルのデジタル化、または一般に Rotating Savings and Credit Association (ROSCA) として知られているものです。ROSCA は、人々のグループが特定の期間、お金を寄付することに同意し、それによって貯蓄と借入を行うシステムです。
Money Fellows の CEO である Ahmed Wadi 氏が言う ROSCA は、世界で 7,000 億ドルの機会であり、90 を超える新興および発展途上市場で非常に人気があり、ナイジェリアの Esusu または ajo、インドの Kameti または chit Fund、エジプトの Gameya など、いくつかの名前があります。 しかし、Wadi が最初に Money Fellows をテストしたのはこれらの国ではなく、彼が当時住んでいたドイツでした。 そこでは、ワディは信用履歴がなかったため、金融サービスにアクセスするのが難しいことに気付きました。 彼は、ヨーロッパの国でガメヤ システムを複製することで、彼のような人々に代替の金融システムを提供できると考えました。 しかし、養子縁組はそこでも、彼の次の目的地である英国でも重要ではありませんでした.
「ドイツにはこの文化がありませんでした。ある時点で、このモデルを伝統的に使用するアジア人、アフリカ人、アラブ人のコミュニティがある英国に行くことが理にかなっていると感じました」とワディは言いました. 「しかし、人々は高度な金融システムを持っていたので、それを必要としないことがわかりました。」
一方、エジプトでは ROSCA システムが機能しており、同国出身の Wadi は 2017 年に 3 回目の試みとして ROSCA を選択しました。彼は 1 年後にプラットフォームを立ち上げました。
ROSCA の仕組みは次のとおりです。 10 人が集まって、毎月 1,000 ドルを 10 か月間支払うことに同意したとします。 毎月末に、メンバーは $10,000 を受け取り、全員が支払いを受け取るまでローテーションを続けます。 このシステムは、見知らぬ人が関与すると危険になる可能性があるため、友人や家族の緊密な関係で最もうまく機能します. ただし、参加者がより多くの資本にアクセスするのが難しいと感じる可能性があるという点で、これはオフライン ROSCA を制限します。 しかし、Money Fellows を使用すると、人々は、アプリを通じて ROSCA グループを形成して参加できるように、エジプト周辺でより幅広い参加者のプールを持ち、それぞれが信用評価プロセスを通過します。 世界中の同様のプレーヤーには、パキスタンのフィンテック Oraan や英国を拠点とする StepLadder が含まれます。
Money Fellows は、ROSCA サイクルのどこに位置し、いつ支払いを受け取るかに応じて、ユーザーを借り手、貯蓄者、または計画者に分類します。 初期のスポットを選択したユーザーには、約 6% の 1 回限りのサービス料金が請求されます。 パーセンテージは次第に減少し、サイクルの終わりにユーザーに支払われるインセンティブ付きの利息に変わります。
「借りたい人は、私たちのプラットフォームでスロットを見つけることができます。 人々も節約しようとしています。 あなたがスロットナンバーワンであれば、あなたは純粋な借り手なので、手数料を請求します。 スロット番号 2 の場合は、料金がわずかに安くなります。 ROSCA が終了するまで待てば待つほど減少します。ROSCA では、国内で最も魅力的な貯蓄インセンティブの 1 つでユーザーにインセンティブを与えます。」
何らかの形で融資を行うフィンテック ビジネスは、債務不履行に対処する必要があります。 Money Fellows も例外ではありません。 その意識的な設計は、そのような場合も考慮しており、他の参加者が目標を達成できなかった場合でも、顧客が支払いを受け続けることを保証するために、プロビジョニングと予約の要件を作成しています。 最高経営責任者によると、Money Fellows は、新しい ROSCA が開始されるたびに準備金を確保し、プロビジョニング スケジュールに従って、それらの資金の不履行をカバーします。
「ROSCA と消費者金融の良い点は、誰もが同じ与信エクスポージャーを持っているわけではないということです。 たとえば、スロット番号が 5 の場合、10,000 ドルを受け取った場合、過去 5 か月間で過去に 500 ドルを支払ったため、5,000 ドルを返済するだけで済みます。」 「それが、私たちがより保守的である理由です。 私たちは人を量だけに限定しません。 また、どのスロットが多かれ少なかれリスクを負うかを知っているため、特定のスロットに制限します。 これはもう 1 つの利点であり、典型的な消費者およびマイクロファイナンス モデルではなく、Rosco を金融エンジンとして使用してデフォルトを制御する方法です。」
画像クレジット: マネーフェロー
フィンテックには、エジプトのさまざまな商人と提携してアプリ内で製品を販売し、顧客が割引を受けられるようにする B2B プレイも含まれています。 フィンテックは、ROSCA で料金を請求することに加えて、これらの製品のマークアップから手数料を生成します。 同社は、購入後払い、年金、カードなど、より多くの金融サービスを提供する予定です。
Money Fellows は 4.5 を超えています。 プラットフォーム上の100万人の登録ユーザー。 ただし、月間アクティブ ユーザーは 7% のみです。 ユーザーあたりの平均支払いチケットは約 23,000 EGPU ($1,100) です。 「エジプト人に人気の金融アプリの 1 つ」と自負する同社は、前年比 8 倍の成長を遂げたと主張しています。
ワディ氏によると、Money Fellows の資金による計画は、サービスのポートフォリオを多様化し、B2C および B2B セグメント全体で製品提供を拡大し、アフリカとアジア全体に地理的に拡大することにより、成長を加速させることです。 「正直に言うと、このモデルはまだ世界的に解読されていません。 借り手、貯蓄者、プランナーの適切な組み合わせをオンボーディングしながら、ROSCA を完全に完成させるために、製品と技術を開発するのに非常に多くの時間がかかりました、と CEO は述べました。 「これは過去数年間の私たちの重要な焦点でした。今こそ成長する時です。私たちが調達しているものの大部分は、私たちが行ったことよりもはるかに速く積極的に成長または拡大し、うまくいけば試してみることです。これを他の市場で再現することです。」
CommerzVentures のベンチャー パートナーである Hangwi Muambadzi 氏は、この投資について次のように述べています。 この新しいデジタル ROSCA 主導のモデルを見るのは素晴らしいことです [Money Fellows] アフリカから出現し、金融ソリューションを提供する信頼できるモデルを作成し、ローカライズされたソリューションを使用してグローバルな機会を解決するための新しい基準を設定します。」