英国を拠点とする電動二輪車メーカー ザップ電気自動車 は、ブランクチェック会社と合併して、5 億 7,300 万ドルのポストマネー評価額でナスダックに上場します。
Zapp は、合併による収益を使用して、待望の i300 高性能着座型シティ スクーターを市場に投入すると述べています。 i300 は 2018 年に最初に公開され、2018 年に出荷が開始されることが約束されていました。 2019年末. その後、Zapp は、他の多くの企業と同様に、生産と配送を停止する世界的なパンデミックに直面し、会社に生産へのアプローチを再評価する時間を与えました。
ザップはサードパーティの製造会社と提携し、来年には最大 10,000 台のスクーターを製造する能力があり、最終的には 2023 年にヨーロッパ市場で発売されると述べています。
Zapp の CEO 兼創設者である Swin Chatsuwan 氏は TechCrunch に次のように語った。 「上場企業になることで、Zapp には多くの潜在的なメリットがもたらされます。たとえば、当社の成長に資金を提供するための資本へのアクセスの拡大や、米国の主要な取引所に上場することによる世界的な認知度とブランド認知度などです。」
特別目的買収会社 (SPAC) の CIIG Capital Partners II との取引により、CIIG II の公開株主による償還がないと仮定した場合、既存の現金 500 万ドルに加えて、合併後の会社に 2 億 7,400 万ドルの新しい現金がもたらされると推定されます。 問題は、償還がないと仮定すると、最近の SPAC 市場の一部ではないということです。 2022年には、 償還率は約81%に上昇.
CIIG II には約 2 億 9,400 万ドルの現金が信託されているため、最悪のシナリオで約 80% の投資家が株式を償還することを決定した場合、Zapp は約 6,000 万ドルの純利益を取引から得ることになり、1 回も少なくなります。取引手数料とスポンサー手数料を考慮に入れます。
また、この取引にはプライベートエクイティへの公的投資 (PIPE) もありません。これは、取引完了時に資本が保証されます。
Zapp は TechCrunch に対し、同社は既存の株主が持ち株の 100% をロールオーバーすることを期待しており、CIIG の信託口座の現金は、生産、マーケティング、販売努力を含む会社の成長資本のニーズをサポートするのに十分であると語った.
「もちろん、市場を予測することはできませんが、市場が私たちの取引について気に入るはずのいくつかの点について意図的に考えました。 第一に、取引を完了するための最低現金条件がない」と述べた。 チャツワン. 「そして、資本要件が低いため、短期的にプラスのフリーキャッシュフローを達成することを目指しています。」
Zapp は、車両を迅速かつ安価に大規模に生産するために、Ford、Honda、Toyota、Volvo などの主要な自動車顧客と協力してきた世界的な自動車製造会社である Summit Group と提携しました。 Zapp 氏によると、Summit は年間 300,000 ユニットを生産する能力があり、工具やロジスティクスの専門知識を提供することもできます。
CIIG II は、昨年商用電気自動車会社の Arrival と合併した CIIG Merger Corp. と同じスポンサーおよび経営陣から来ています。 上場以来、Arrival は生産期限に間に合わせるのに苦労し、コストを削減するために人員を削減し、最近では収益を 2024 年まで遅らせてきました。また、Arrival は取引が低すぎるとして Nasdaq から上場廃止の警告を受けました。 同社は 0.35 ドルで取引されており、年初から 95% 下落しています。
CIIG II の共同 CEO である Gavin Cuneo 氏は、TechCrunch Zapp に対して、「このビジネスは急速に電力に移行している大規模で成長している市場に参入している」ため、異なるものになるだろうと語った。 アライバルについても同じことが言えますが、要点は彼に任せましょう。 「スウィンとチームは、「アーバン モーターサイクル」のカテゴリーに対応するデザインとアーキテクチャを備えた革新的な製品を開発しました。 ザップが製造と資金調達に導入した戦略的パートナーシップは、資本要件を軽減し、会社を独自の位置に置いて、短期的にプラスのフリー キャッシュ フローを達成できるようにします。」
Cuneo はまた、Zapp は現在、生産を開始する準備ができており、Summit とのパートナーシップによる「アセットライト」ビジネス モデルにより、設備投資要件が劇的に削減されていることにも言及しました。
それと CIIG II は 2023 年 5 月までに合併を完了しなければなりません。
i300
Zapp と CIIG の合併は 2023 年前半に完了すると予想されており、その時点で会社は生産を拡大できるようになります。
i300 は、英国で設計された電気モーターで構築されており、ザップは高性能オートバイの加速と同等であると述べていますが、ステップスルー アーキテクチャの快適さを備えています。 Zapp によると、i300 はわずか 2.3 秒で時速 0 マイルから 30 マイルまで加速でき、最高速度は 5 秒で時速 60 マイルです。
軽量の合金と複合材のボディワークにより、バイクの重量はバッテリー パックなしで約 240 ポンドになります。バッテリー パックの重量は約 13 ポンドで、内部で充電するために取り外し可能です。 Zapp によると、同社のパックは、同社独自の急速充電器で 40 分以内に 20% から 80% まで充電でき、標準的な家庭用コンセントから 80 分で充電できます。 1.44 kWh の容量のバッテリーにより、スクーターの航続距離は約 37 マイルになります。
Zapp には、今日 100 ユーロの頭金で予約できる i300 の 4 つのバージョンがあります。Ocean、Bio、Carbon、Carbon Launch Edition です。 Ocean のボディワーク (€6,900) は、海洋リサイクル プラスチック技術で作られています。 The Bio (7,900 ユーロ) は、持続可能な技術を使用してビーガン複合ボディワークを作成すると主張しています。 カーボン (€8,900) はカーボン コンポジット ボディワークで作られ、カーボン ローンチ エディション (€9,490) も同じですが、赤いフェンダー、記念プレート、ユニオン ジャックのデカール、ダイヤモンド カットのホイールが付いています。
Zapp は、認定再販パートナー、オンライン再販業者、および Web サイトから直接、複数の販売時点で顧客が車両を購入できるようにしたいと考えています。 Zapp は、同社の DSDTC (消費者直送) アプローチを販売代理店の必要性を排除する方法と呼んでいます。これにより、同社はユーザー エクスペリエンスをより詳細に管理できるようになります。
「顧客が注文すると、選択したモデルが処理され、専用の目的に合わせて設計されたプラグイン ハイブリッド サービス バンで配達を行う独立したサービス エージェントである『ザッパーズ』によって、便利な方法で自宅に直接配達されます。」 ちゃつわん。 「これらのザッパー バンは、当社のアフター ケア プログラムも運営します。」
明確化: この記事の以前のバージョンでは、CIIG Capital Partners II は昨年、Arrival と合併したのは CIIG Merger Corp. でしたが、Arrival と合併したと述べていました。 この 2 つは、同じスポンサーと管理チームを共有しています。