プライベートマーケットへの投資は、超富裕層のために長い間確保されてきました。 しかし、技術系の新興企業のおかげで、最も裕福なアメリカ人の「1パーセント」のメンバーではない人々にとって、このプロセスははるかに利用しやすくなっています。
資金調達、わずか10ドルの最小投資で誰でも不動産に投資できる会社は、後期のテックスタートアップに投資するために、新たに10億ドルの成長株式ファンドを調達することを目標に、ベンチャーキャピタル市場に派手に参入しています。本日発表しました。 新しいファンドは常緑樹になります。つまり、無期限の寿命があります。これは、従来のVCモデルとは異なり、投資家が好きなように行き来できる構造です。
ベンミラーは2012年に個人投資家に民間不動産市場へのアクセスを提供するためにFundriseを設立し、それ以来同社はその分野で規模でトップ20の投資家の1つになっているとCEOを務めるミラーはTechCrunchにインタビューで語った。
「私がFundriseを始めたとき、すべての大手不動産業者は、私たちにはそれができないと言っていました。それは笑えることです。 [and we] すべきではない」とミラー氏は語った。
テクノロジーを使用して不動産投資に関連するコストを削減するというミラーの戦略は、最初の反発にもかかわらず、報われたようです。 Fundriseは、現在のプラットフォームで30万人のアクティブな投資家に代わって、28億ドル以上の不動産エクイティを管理しています。ミラー氏によると、同社は急速に成長しており、次の2年間。
すべてが計画どおりに進んだ場合、新しい成長エクイティファンドは、Fundriseの現在の不動産提供をその構造に反映し、投資家はそれぞれわずか10ドルを投入できるようになります。 Sweater VenturesやAllocateなど、個人がポートフォリオでVCの露出を獲得するのを支援しようとしているプレーヤーは他にもいくつかありますが、Fundriseのサービスは、前者の投資額が500ドルと高く、後者は認定された人だけが利用できるため、より広く利用できます。投資家。
ファンドのすべての投資決定は、ミラーとファンドライズの最高戦略責任者および最高執行責任者で構成される3人の投資委員会による承認を受けます。 同社は、すでにプラットフォームを利用している顧客や新規ユーザーから10億ドルの目標を引き上げることを目指しているとミラー氏は付け加えた。
ミラー氏によると、このファンドは投資家に1.85％のフラットな管理手数料を要し、ほとんどの従来のVCが使用する標準の「2および20」の手数料体系（2％の管理手数料と20％の成功報酬）よりも大幅に低くなります。
Miller氏によると、Fundriseの製品の低コストは、株主の記録管理などのプロセスを合理化および自動化するために同社がテクノロジーを使用していることに起因しています。 Fundriseは、強力なリターンを提供しながら、不動産投資の低コストモデルで実行できることを証明したので（今年の不動産ファンドは5％増加し、S＆P 500は20％以上減少します）、それが実現するかどうかは時が経てばわかります。ベンチャーキャピタルについても同じことができます。
「私たちが取ろうとしているアプローチは、基本的に、従来のベンチャー業界が行っていることを行わないことです。 [to] 営業や会議に実際に時間を費やし、人々にお金を払うように説得しようとする多くの営業担当者やアナリストを雇います。 それは昔ながらのビジネスのやり方です。 これがIBMが50年前にビジネスを行っていた方法ですが、SaaS企業がもはやビジネスを行っているわけではありません」とMiller氏は述べています。
Fundriseの有利な取引を調達する能力に関しては、景気後退の恐れの中でベンチャーキャピタルの取引が大幅に減速したため、多くの新興企業が必死に資本を必要としているため、ミラーは今すぐファンドを立ち上げることが理想的なタイミングであると確信しています。
「私は、テクノロジー市場の失効が私たちにとってより良い出発点となることを幸運に感じています。 これは一世代に一度の機会です…2021年にこれを行おうとしていたとしたら、侵入することはできなかったでしょう。 [to the venture ecosystem]」とミラーは言った。